Ciudad de México. La venta del 24 por ciento de Banamex refuerza la estrategia de una desinversión gradual, ordenada y cuidadosamente estructurada por parte de Citi, que mitiga riesgos de ejecución y preserva la estabilidad financiera y operativa de la institución, destacó la calificadora Moody’s en un reporte especial sobre el banco.
La institución financiera recordó que el 23 de febrero de 2025, Citigroup Inc (Citi) anunció la venta de un 24 por ciento adicional de su participación en Grupo Financiero Banamex, que sumado al 25 por ciento vendido el 15 de diciembre de 2025, completaría la venta del 49 por ciento de su participación.
“Desde la óptica de Moody’s Local México, esta transacción representa un paso relevante y consistente dentro del plan de desinversión ordenada de Citi de su negocio de banca minorista en México”, mencionó la firma en su reporte.
“La venta de una participación adicional no altera el supuesto central de soporte, dado que Citi conserva la mayoría accionaria y el control operativo de la institución”, destacó Moody’s. “Incluso hacia adelante, cuando se concrete eventualmente la desinversión total de Citi, anticipamos cambios en nuestros supuestos de apoyo de casa matriz, pero con una probabilidad baja de impactos significativos en nuestra visión del perfil crediticio de Banamex en relación con entidades calificadas en México”, agregó.
El martes pasado, otra calificadora, Standard and Poor’s, informó que la operación no implicará un cambio en la nota de riesgo de crédito de Banamex.
“Consideramos que esta transacción no tiene un impacto inmediato en la calidad crediticia del Banco Nacional de México (Banamex)”, declaró S&P en un comunicado.
“Actualmente, las calificaciones de emisor del banco se ubican en el nivel más alto de la escala nacional, lo que refleja su sólido perfil crediticio individual”, sostuvo. (https://shorturl.at/yFPMv)
En tanto, Moody’s resaltó que gran parte de la calificación actual de Banamex se explica por su fortaleza intrínseca, perfil financiero sólido y relevancia sistémica dentro del sistema bancario mexicano, más allá del accionista final.
La calificadora reiteró que el proceso de venta es coherente con la estrategia global del grupo y que, mientras Citi mantenga el control (actualmente continúa con el 51 por ciento
restante de la propiedad del Grupo Financiero Banamex), sigue existiendo una alta probabilidad de apoyo de parte de la casa matriz hacia el Banco Nacional de México.
Operación de dos años
La fecha de la estructura de la oferta pública inicial (OPI) propuesta por Citi seguirá en proceso, y Moody`s prevé que se lleve a cabo en los próximos 48 meses y que, durante ese periodo, el banco continúe su rumbo estratégico, con un enfoque en productos de consumo y sin cambios radicales en su operación.
Detalló que Fernando Chico Pardo, actual presidente del Consejo de Administración del Grupo y mayor accionista privado individual, participó activamente en el proceso de selección y estará involucrado activamente en la incorporación de los nuevos inversionistas minoritarios que son inversionistas institucionales como General Atlantic, Afore SURA, Banco BTG Pactual, Chubb, fondos de Blackstone y Qatar Investment Authority.
Con información de LA JORNADA